摘要
提出双重障碍期权定价的离散放法,反复使用反射原理计算触及障碍的轨线数,并拓展:Boyle-Lau方法计算时步数,而从减少传统Cox-Ross-Rubinstein二项式算法的偏差,数值模拟结果验证所提出离散方法的准确和有效性.
This paper presents a discrete method for pricing double barrier options.In the method,the number of trajectory is computed by repeatedly using raflection principle and time steps are computed by replicating Boyle-Lau,so that reduces the bias of Cox-RossRubinstein binomial algorithm,the numerical results are provided that shows the method is valid and accurate.
出处
《数学的实践与认识》
北大核心
2016年第3期31-35,共5页
Mathematics in Practice and Theory
基金
国家自然科学基金(71002098)
北京市高校青年英才计划项目(YETP1652)
校博士基金项目
关键词
双重障碍期权
反射原理
离散方法
Double barrier options
reflection principle
discrete method
