外汇期权的多维Black-Scholes模型 被引量：8

1

作者 薛红 《工程数学学报》 CSCD 北大核心 2002年第2期93-97,46,共6页

建立了多维Black Scholes模型 ,利用倒向随机微分方程和鞅方法 ,讨论外汇欧式未定权益的一般定价问题 ,获得了一般定价公式及套期保值策略 ,由此给出了欧式看涨期权与看跌期权定价和套期保值的解析表达式。

关键词 欧式未定权益 期权 多维Blck-Scholes模型 倒向随机微分方程 鞅方法

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多维分数次Black-Scholes模型中欧式未定权的定价 被引量：7

2

作者 刘韶跃 丛金明 杨向群 《湖南大学学报（自然科学版）》 EI CAS CSCD 北大核心 2006年第3期128-131,共4页

讨论了具有任意Hurst参数的多维分数次Black-Scholes模型中欧式未定权益的定价,首先得到了未定权益在到期前任意时刻的分数次风险中性定价,然后求出了欧式未定权益在单资产多噪声、多资产单噪声、多资产多噪声等情形下的定价公式.

关键词 分数次布朗运动 欧式未定权益 多维分数次Black-Seholes模型

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Vasicek利率模型下欧式未定权益定价方法 被引量：2

3

作者 张燕 杜雪樵 《合肥工业大学学报（自然科学版）》 CAS CSCD 北大核心 2007年第6期791-793,共3页

文章在利率服从Vasicek模型的假设条件下,对欧式未定权益的定价方法进行探讨。综合考虑到利率的动态变化性,在推导未定权益定价的方程时,对标的物价格,时间和利率3个变量同时进行求导,最后得到关于欧式未定权益定价的新的偏微分方程。

关键词 Vasicek利率 欧式未定权益 ITO公式 Black-Scole偏微分方程

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外汇期权的多维跳-扩散模型 被引量：2

4

作者 熊双平 《经济数学》 2005年第3期240-247,共8页

本文建立了外汇期权的多维跳-扩散模型,在此模型下将外汇欧式未定权益的定价问题归结为一类倒向随机微分方程的求解问题,证明了这类倒向随机微分方程适应解的存在唯一性问题,并给出了一个关于外汇欧式未定权益的定价公式.

关键词 投资组合策略 欧式未定权益 倒向随机微分方程 鞅

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广义CEV模型下欧式未定权益的一种紧致差分格式

5

作者 胡青 孙玉东 《湖南工程学院学报（自然科学版）》 2024年第2期43-52,共10页

针对广义CEV模型下欧式未定权益定价的问题,提出一种紧致差分格式求解方法.首先,采用Crank-Nicolson格式对时间进行半离散.其次,在时间离散的基础上,采用紧致差分格式对空间进行离散,构造一个时间2阶空间4阶精度的紧致差分格式,并且证... 针对广义CEV模型下欧式未定权益定价的问题,提出一种紧致差分格式求解方法.首先,采用Crank-Nicolson格式对时间进行半离散.其次,在时间离散的基础上,采用紧致差分格式对空间进行离散,构造一个时间2阶空间4阶精度的紧致差分格式,并且证明该格式是无条件稳定的.最后,通过数值实验验证该方法的可行性. 展开更多

关键词 广义CVE模型 欧式未定权益 CRANK-NICOLSON格式 紧致差分格式

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非风险中性定价意义下欧式未定权益定价及其套期保值策略 被引量：1

6

作者 李小亮 刘新平 《陕西师范大学学报（自然科学版）》 CAS CSCD 北大核心 2006年第3期27-29,共3页

在非风险中性定价意义下,研究了欧式未定权益的定价和套期保值策略.通过期权价格过程的分布,利用等价鞅测度,分别在有红利和无红利两种情况下,得到了广义的欧式期权定价公式,也给出了欧式卖权和买权之间的平价关系;利用伊藤公式,得到欧... 在非风险中性定价意义下,研究了欧式未定权益的定价和套期保值策略.通过期权价格过程的分布,利用等价鞅测度,分别在有红利和无红利两种情况下,得到了广义的欧式期权定价公式,也给出了欧式卖权和买权之间的平价关系;利用伊藤公式,得到欧式卖权和买权的套期保值策略.这些结果包含了在风险中性意义下原始的欧式期权定价公式和套期保值策略. 展开更多

关键词 欧式未定权益 等价鞅测度 红利 套期保值 非风险中性定价

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分数布朗运动环境中2种新型权证的定价 被引量：3

7

作者 王剑君 《合肥工业大学学报（自然科学版）》 CAS CSCD 北大核心 2010年第3期474-477,共4页

文章首先对分数布朗运动和几何分数布朗运动作了简要的介绍,然后利用几何分数布朗运动模型来描述金融价格的变动;在标的资产服从几何分数布朗运动模型的假设下,利用标的资产有红利支付的欧式未定权益的一般定价公式,求出了2种新型权证... 文章首先对分数布朗运动和几何分数布朗运动作了简要的介绍,然后利用几何分数布朗运动模型来描述金融价格的变动;在标的资产服从几何分数布朗运动模型的假设下,利用标的资产有红利支付的欧式未定权益的一般定价公式,求出了2种新型权证的定价公式。 展开更多

关键词 分数布朗运动 几何分数布朗运动 欧式未定权益 新奇选择权

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标的资产服从一类混合过程的2种奇异期权的定价 被引量：2

8

作者 王剑君 《合肥工业大学学报（自然科学版）》 CAS CSCD 北大核心 2011年第3期467-471,共5页

文章假设标的资产价格服从受分数布朗运动和泊松过程共同驱动的一类混合模型,通过这一模型的欧式未定权益的一般定价公式,求出了2种奇异期权的定价公式。

关键词 多维分数布朗运动 泊松过程 欧式未定权益 奇异期权

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扩散市场模型中带交易费和红利的欧式未定权益的保值与定价 被引量：1

9

作者 吴金美 金治明 凌晓冬 《工程数学学报》 CSCD 北大核心 2013年第3期349-360,共12页

期权的定价是衍生证券交易的核心问题.本文基于数理金融学的一般框架,对金融市场中常见的带交易费和红利的欧式期权的保值和定价问题进行研究.通过构造辅助鞅的方法,定义了扩散市场模型中的可行和可取策略,讨论了市场的套利问题,从买方... 期权的定价是衍生证券交易的核心问题.本文基于数理金融学的一般框架,对金融市场中常见的带交易费和红利的欧式期权的保值和定价问题进行研究.通过构造辅助鞅的方法,定义了扩散市场模型中的可行和可取策略,讨论了市场的套利问题,从买方和卖方的角度推导了欧式未定权益的价格表达式,给出了扩散市场模型中辅助鞅存在的一个充分条件. 展开更多

关键词 欧式未定权益 扩散市场 交易费 红利 保值

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标的资产服从混合过程的二种新型期权的定价 被引量：1

10

作者 王剑君 《经济数学》 北大核心 2010年第1期61-66,共6页

假设标的资产价格服从受多维分数布朗运动和泊松过程共同驱动的一类混合模型,通过这一模型的欧式未定权益的一般定价公式,求出了2种新型期权的定价公式.

关键词 多维分数布朗运动 泊松过程 欧式未定权益 新奇选择权

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国外股票期权的多维Black-Scholes模型 被引量：1

11

作者 薛红 《纺织高校基础科学学报》 CAS 2003年第3期249-252,268,共5页

建立了国外股票期权的多维Black-Scholes模型.利用倒向随机微分方程和鞅方法,讨论国外股票欧式未定权益的一般定价问题,获得了一般定价公式.由此给出了欧式看涨期权与看跌期权定价的解析表达式,也可看出股票红利对期权无套伸价格的影响.

关键词 欧式未定权益 期权 多维Black-Scholes模型 倒向随机微分方程 鞅方法

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标的资产服从一类混合过程的几种欧式幂型期权的定价

12

作者 王剑君 廖芳芳 《湖南工程学院学报（自然科学版）》 2011年第3期50-54,共5页

假设标的资产价格服从受多维分数布朗运动和泊松过程共同驱动的一类混合模型,在等价鞅测度下,通过这一模型的欧式未定权益的一般定价公式,求出了几种欧式幂型期权的定价公式.

关键词 多维分数布朗运动 泊松过程 欧式未定权益 欧式幂型期权

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标的资产服从分数布朗运动的权证定价及实证分析

13

作者 程中华 于世良 《泰山学院学报》 2010年第6期24-29,共6页

在标的资产服从几何分数布朗运动模型假设下,通过关于分数布朗运动的随机分析理论,在对市场无任何其它条件假设下,利用无套利理论和自融资策略求出了在标的资产由红利支付时的欧式未定权益的一般定价公式,并由此得到了欧式认购权证和欧... 在标的资产服从几何分数布朗运动模型假设下,通过关于分数布朗运动的随机分析理论,在对市场无任何其它条件假设下,利用无套利理论和自融资策略求出了在标的资产由红利支付时的欧式未定权益的一般定价公式,并由此得到了欧式认购权证和欧式认沽权证的具体定价公式以及其套期保值策略,并联系四川长虹认购权证给出了实证分析. 展开更多

关键词 分数布朗运动 欧式未定权益 欧式权证 四川长虹认股权证

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标的资产服从一类混合过程的欧式双向期权的定价

14

作者 王剑君 《湖南工程学院学报（自然科学版）》 2009年第4期65-67,共3页

假设标的资产价格服从受多维分数布朗运动和泊松过程共同驱动的一类混合模型,通过这一模型的欧式未定权益的一般定价公式,求出了欧式双向期权的定价公式.

关键词 多维分数布朗运动 泊松过程 欧式未定权益 欧式双向期权

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一种欧式未定权益定价公式的推导

15

作者 王剑君 《湖南工程学院学报（自然科学版）》 2005年第4期72-74,共3页

提出了期权的定义,给出了鞅及鞅测度的定义和套利定价原理,然后在一个一般的无摩擦连续交易的完备证券市场模型下,假定股票价格服从几何布朗运动,利用套利定价原理,推导了一种欧式未定权益的定价公式.

关键词 期权 风险中性测度 套利定价原理 欧式未定权益

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非线性跳跃扩散型多证券价格过程欧式未定权益定价的Black-Scholes方程

16

作者 林建忠 叶中行 《东华大学学报（自然科学版）》 CAS CSCD 北大核心 2001年第3期32-37,共6页

仅讨论一种类型的证券市场模型,其d种股票的价格过程满足一特殊的跳跃扩散型随机微分方程组,即市场风险源的个数与市场风险证券的个数相同。这里首先证明了这一模型下联系于财富过程的跳跃扩散型正倒向随机微分方程组适应解的存在唯一性... 仅讨论一种类型的证券市场模型,其d种股票的价格过程满足一特殊的跳跃扩散型随机微分方程组,即市场风险源的个数与市场风险证券的个数相同。这里首先证明了这一模型下联系于财富过程的跳跃扩散型正倒向随机微分方程组适应解的存在唯一性,由此获得了联系于跳跃扩散型多股票价格过程欧式未定权益的条件期望定价公式,最后利用文献[9]获得的推广线性二阶抛物型方程Cauchy问题解的Feynman-Kac定理导出了欧式未定权益所满足的Black-Scholes方程。 展开更多

关键词 跳跃扩散型随机微分方程 证券市场模型 股票价格 欧式未定权益 BLACK-SCHOLES方程

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具有两类交易费的欧式未定权益定价

17

作者 杨德生 《数学理论与应用》 2003年第2期20-22,共3页

本文考虑了在具有成比例和固定两类交易费情形下欧式未定权益的定价问题 .通过引入脉冲随机控制 ,定义欧式未定权益的销售价 ,利用渐近分析的方法 。

关键词 交易费 欧式未定权益 定价问题 脉冲随机控制 销售价 渐近分析 理想市场 价格摄动 金融模型 债券 股票

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