摘要
利用均值-方差模型,分析了非线性交易成本下的共同基金与无风险资产投资组合的有效边界和在一般的效用函数下讨论了投资者的最优投资策略.
The paper examines the efficient frontier of the mutual funds and risk-free assets with nonlinear transaction costs in a mean-variance model, Meanwhile, we discuss the optimal portfolio and the optimum investment strategy under the general utility functions.
出处
《纯粹数学与应用数学》
CSCD
北大核心
2006年第2期154-158,203,共6页
Pure and Applied Mathematics
基金
国家自然科学基金项目(70471018)
广东外语外贸大学校级重点项目(gw2005-1-004)
关键词
共同基金
有效边界
交易成本
投资组合
mutual funds, efficient frontier, transaction costs, porttolio
