随机均值短期利率期限结构模型与均衡

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作者 刘艳春 高立群 《东北大学学报（自然科学版）》 EI CAS CSCD 北大核心 2004年第8期764-767,共4页

介绍了Tice和Webber给出的一类多因子随机均值短期利率期限结构模型·通过引入仿射变换函数,把相应的期限结构模型推广为仿射的多因子期限结构模型,使期限结构模型的适用范围更加广泛·并证明了扩展到开放经济条件下的宏观经济... 介绍了Tice和Webber给出的一类多因子随机均值短期利率期限结构模型·通过引入仿射变换函数,把相应的期限结构模型推广为仿射的多因子期限结构模型,使期限结构模型的适用范围更加广泛·并证明了扩展到开放经济条件下的宏观经济均衡模型(IS LM BP)是一族仿射的三因子随机均值短期利率期限结构模型的特例·此结果不仅给出了随机均值短期利率期限结构模型的一种经济解释,而且也说明了通过随机均值短期利率期限结构模型可以解决一系列的宏观经济问题· 展开更多

关键词 利率 期限结构 随机均值 ISLM-BP模型 均衡

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基于三因素过程的利率连动息票研究 被引量：1

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作者 李少育 黄泓人 《管理科学学报》 CSSCI CSCD 北大核心 2019年第2期36-51,共16页

本文结合了仿射利率期限结构模型,首次把包含了随机均值、随机波动和跳跃的三因素利率模型应用于利率连动息票的定价和风险对冲过程.给出了利率连动息票(包括固定利率连动息票和浮动利率连动息票)的价值和对冲策略的解析式.数值结果表明... 本文结合了仿射利率期限结构模型,首次把包含了随机均值、随机波动和跳跃的三因素利率模型应用于利率连动息票的定价和风险对冲过程.给出了利率连动息票(包括固定利率连动息票和浮动利率连动息票)的价值和对冲策略的解析式.数值结果表明,利率连动息票的价值和对冲策略受到以上三个因素的显著影响.其中,代表期望通胀率和市场均衡利率缓慢移动效应的随机均值因素在定价和对冲中扮演着主要的角色.研究表明,利用仿射利率期限结构模型为利率连动息票进行定价和对冲时,忽视以上三个因素将使模型结果产生误差.因此,本文的模型及定价公式为利率连动息票定价和对冲提供了一个更具弹性和一致性的理论框架. 展开更多

关键词 仿射模型 跳跃 随机波动 随机均值

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一种改进鱼鹰优化算法及其应用

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作者 陈曦明 张军伟 +4 位作者 张冉 杨波 吴学雷 刘浩 毕一白 《重庆理工大学学报（自然科学）》 CAS 北大核心 2024年第3期122-133,共12页

针对鱼鹰优化算法(osprey optimization algorithm,OOA)在运行时存在寻优精度和稳定性差的问题,提出了如下改进策略:首先,将SPM混沌映射融入种群的初始化阶段,提升种群多样性;其次,在勘探和开采阶段分别利用威布尔分布的长、短距离随机... 针对鱼鹰优化算法(osprey optimization algorithm,OOA)在运行时存在寻优精度和稳定性差的问题,提出了如下改进策略:首先,将SPM混沌映射融入种群的初始化阶段,提升种群多样性;其次,在勘探和开采阶段分别利用威布尔分布的长、短距离随机扰动策略更新鱼鹰的位置,可有效改善OOA的收敛精度;最后,提出一种“最优-随机均值”的变异策略,用于强化OOA迭代过程中跳出局部最优的能力。所提出的算法称为改进鱼鹰优化算法(improved osprey optimization algorithm,IOOA)。为了验证IOOA的寻优能力,将IOOA与其他新兴智能算法分别对12个基准函数进行寻优对比实验,结果表明:IOOA的寻优成功率、收敛速度以及稳定性显著高于其他算法。此外,将所提出的IOOA应用于混合核相关向量机的超参数寻优中,进一步用于柴油机多目标性能预测。 展开更多

关键词 鱼鹰优化算法 SPM混沌映射 威布尔随机扰动 最优-随机均值变异策略

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模糊马尔可夫链状态取值及其机会测度函数 被引量：1

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作者 刘兆君 《统计与决策》 CSSCI 北大核心 2021年第14期29-32,共4页

文章依据模糊随机变量的定义和模糊条件概率的定义,给出模糊状态的马尔可夫链的数学定义,分析模糊状态转移概率的计算方法,结合已有的模糊加权马尔可夫链的研究方法,计算得到预测对象出现各模糊状态的模糊概率。根据模糊随机理论,考虑... 文章依据模糊随机变量的定义和模糊条件概率的定义,给出模糊状态的马尔可夫链的数学定义,分析模糊状态转移概率的计算方法,结合已有的模糊加权马尔可夫链的研究方法,计算得到预测对象出现各模糊状态的模糊概率。根据模糊随机理论,考虑模糊随机变量均值与机会测度,刻画预测对象的可能状态取值变化规律,并得到其可能状态取值的机会测度预测函数曲线,对模糊马尔可夫链的状态变化实现深度预测,拓展了模糊马尔可夫链的适用范围。 展开更多

关键词 马尔可夫链 模糊转移概率矩阵 模糊随机变量 模糊随机均值 机会测度

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定价测度思想和期权定价（英文）

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作者 田迎旭 《南开大学学报（自然科学版）》 CAS CSCD 北大核心 2019年第3期83-89,共7页

考虑了能源市场下两因子标的模型的衍生品定价问题,该模型利用Ornstein-Uhlenbeck过程来刻画随机均值回复特性.不同于经典的衍生品定价中完备市场的假设,由于可交易能源(电力)的不可储备性,能源市场中的风险中性测度无法找到.这里找到... 考虑了能源市场下两因子标的模型的衍生品定价问题,该模型利用Ornstein-Uhlenbeck过程来刻画随机均值回复特性.不同于经典的衍生品定价中完备市场的假设,由于可交易能源(电力)的不可储备性,能源市场中的风险中性测度无法找到.这里找到了一个合适的定价测度,得到了在这个新测度下的标的资产价格模型,并研究了新测度下的概率性质.最后得到了新测度下的欧式看涨期权价格和期货价格的闭型解表达式. 展开更多

关键词 随机均值回复 定价测度 期权价格

原文传递

基于SV-M-POT-PSRM模型的期货维持保证金水平设定——关于沪深300股指期货高频数据的实证分析 被引量：6

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作者 谢赤 杨姣姣 赵亦军 《系统管理学报》 CSSCI 2013年第6期768-776,共9页

保证金制度是期货市场风险管理体系的核心,而维持保证金水平的设定又是保证金制度中最为基本的内容。合理的维持保证金水平应兼顾期货市场的2个重要因素:稳定性和活跃度。考虑到常用的收益率序列遗漏盘中价格变动讯息,以沪深300股指期货... 保证金制度是期货市场风险管理体系的核心,而维持保证金水平的设定又是保证金制度中最为基本的内容。合理的维持保证金水平应兼顾期货市场的2个重要因素:稳定性和活跃度。考虑到常用的收益率序列遗漏盘中价格变动讯息,以沪深300股指期货5分钟高频数据为基础,结合期货实务操作特点,构造多头和空头的日内最大损失率序列,进一步提出一个新的波动率测度即日内最大损失率方差,并将随机波动均值内(SV-M)模型、极值理论的超阈值(POT)方法以及幂谱风险测度(PSRM)方法相结合,构建一个新的维持保证金水平设定模型(SV-M-POT-PSRM),据此分别进行多头和空头维持保证金水平的设置。与基于GARCH-M-VaR、GARCH-M-POT-VaR、SV-M-VaR和SV-M-POT-VaR等模型设定的维持保证金水平进行比较后发现,无论是在多头还是空头条件下,基于SV-M-POT-PSRM模型设定的维持保证金水平,既能更好地满足安全性要求又能使资金使用效率大幅提高。 展开更多

关键词 期货维持保证金水平 随机波动均值内模型 谱风险测度方法

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基于Hilbert边际谱与随机-模糊统计原理的梁桥损伤识别试验研究 被引量：4

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作者 石春香 李胡生 《振动与冲击》 EI CSCD 北大核心 2011年第8期123-127,148,共6页

HHT是一种新的适用于非线性、非平稳信号且具有自适应性的数据处理方法,而桥梁试验模型空间变异的模糊性和测量过程中荷载激励的随机性,使得Hilbert边际谱能量比同时具有随机不确定性和模糊不确定性,适用于被随机-模糊统计原理处理,提... HHT是一种新的适用于非线性、非平稳信号且具有自适应性的数据处理方法,而桥梁试验模型空间变异的模糊性和测量过程中荷载激励的随机性,使得Hilbert边际谱能量比同时具有随机不确定性和模糊不确定性,适用于被随机-模糊统计原理处理,提出了基于Hilbert边际谱与随机-模糊统计原理的结构损伤识别方法,并将四个Hilbert边际谱能量指标应用到室内两跨连续梁模型桥的损伤识别中。结果表明:主梁损伤前后四种能量指标都发生了变化,但是能量累积变异指标和能量变异最值指标能准确指示出损伤位置和程度,比能量比偏差和能量比方差对于结构损伤更加敏感,更适用于桥梁实时在线的预测预警系统。 展开更多

关键词 桥梁工程 损伤识别 试验研究 Hilbert边际谱 随机-模糊均值

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我国短期利率预期行为特征的实证分析 被引量：1

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作者 赵雅丹 关禹 《统计与决策》 CSSCI 北大核心 2020年第4期131-135,共5页

文章通过引入随机回归均值假设扩展了CKLS模型,改进了模型在描述短期利率预期方面的适用性,利用该扩展模型可以对不同预期期限的短期利率预期进行有效估计,并且能够测度和识别长短期预期变动的差异。实证结果表明:长短期预期变动方向一... 文章通过引入随机回归均值假设扩展了CKLS模型,改进了模型在描述短期利率预期方面的适用性,利用该扩展模型可以对不同预期期限的短期利率预期进行有效估计,并且能够测度和识别长短期预期变动的差异。实证结果表明:长短期预期变动方向一致,但变动幅度不同,说明我国短期利率预期的变动存在一定程度的结构差异性;短期利率预期主要受当前短期利率影响,央行实行的短期利率调控政策会间接影响短期利率预期,但该影响会随着预期期限的增加逐渐减弱;纯预期理论在我国并不成立,风险溢价是决定利率期限结构整体形态的主要因素。 展开更多

关键词 随机回归均值 短期利率 短期利率预期

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基于田口质量损失函数的非正态EWMA控制图优化设计 被引量：1

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作者 薛丽 《工业工程》 北大核心 2011年第5期75-78,共4页

结合随机过程均值偏移的概率分布和田口质量损失函数,研究了非正态EWMA控制图的优化设计问题。利用Burr分布近似各种非正态分布,使田口质量损失函数的总平均值最小进而确定参数的最优值,对比研究表明该方法设计的非正态EWMA(ML-EWMA)控... 结合随机过程均值偏移的概率分布和田口质量损失函数,研究了非正态EWMA控制图的优化设计问题。利用Burr分布近似各种非正态分布,使田口质量损失函数的总平均值最小进而确定参数的最优值,对比研究表明该方法设计的非正态EWMA(ML-EWMA)控制图明显优于统计方法设计的非正态EWMA控制图,具有较小的质量损失。 展开更多

关键词 EWMA控制图 非正态分布 田口质量损失函数 随机过程均值偏移

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SV-M模型下VaR和ES估计的极值方法 被引量：1

10

作者 于红香 刘小茂 《数理统计与管理》 CSSCI 北大核心 2003年第z1期314-317,共4页

本文对随机波动均值内模型(SV-M)应用极值理论(EVT)的方法估计了金融回报的风险价值(VaR)和期望短缺(ES).用SV-M建模异方差金融回报时间序列,刻画了其波动聚类.用蒙特卡罗极大似然方法(MCL)来估计其参数.我们用基于一般帕累托分布(GPD)... 本文对随机波动均值内模型(SV-M)应用极值理论(EVT)的方法估计了金融回报的风险价值(VaR)和期望短缺(ES).用SV-M建模异方差金融回报时间序列,刻画了其波动聚类.用蒙特卡罗极大似然方法(MCL)来估计其参数.我们用基于一般帕累托分布(GPD)的EVT拟合SV-M模型的修正分布尾部,刻画了金融时序分布的肥尾特性.因此,本文的极值方法有效地克服了原有方法的缺陷,综合考虑了金融时序的波动聚类及其分布的肥尾特性,给出了合理的VaR和ES估计,对市场风险测度的研究进行了有益的探讨. 展开更多

关键词 期望短缺(ES) 随机波动均值内模型(SV-M) 异方差 蒙特卡罗极大似然方法(MCL) 极值理论(EVT) 风险价值(VaR) 一般帕累托分布(GPD)

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随机共同均值线性模型中容许估计的几个结果

11

作者 艾明要 《河南教育学院学报（自然科学版）》 1998年第2期4-7,共4页

本文讨论了方差已知的随机共同均值线性模型中共同均值和参数的线性估计的可容许性,在齐线性和非齐线性两个估计类中分别得到了容许估计的充要条件.

关键词 随机共同均值 线性模型 容许估计

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基于离散型变量的概率分布问题探讨

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作者 戴杏冰 《科教导刊（电子版）》 2018年第7期148-149,共2页

离散型随机变量的概率分布是近年高考命题的热点,高三一次模拟考的统计概率题目学生完成情况不理想,针对这一类型的问题,学生遇到的困难,本文将从离散型概念的理解,概率在决策问题中的应用和数学阅读能力的培养等方面进行阐述,让学生更... 离散型随机变量的概率分布是近年高考命题的热点,高三一次模拟考的统计概率题目学生完成情况不理想,针对这一类型的问题,学生遇到的困难,本文将从离散型概念的理解,概率在决策问题中的应用和数学阅读能力的培养等方面进行阐述,让学生更好掌握此类问题。 展开更多

关键词 离散型随机变量 散型随机变量均值 决策 数学阅读

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一种环境激励下斜拉桥模型损伤识别方法

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作者 石春香 《上海应用技术学院学报（自然科学版）》 2014年第3期233-237,共5页

虚拟脉冲响应函数可表征环境激励下结构系统固有的动力特性,但桥梁试验模型空间变异的模糊性和测量过程中环境激励的随机性,使得虚拟脉冲响应函数同时具有随机不确定性和模糊不确定性,适用于随机-模糊统计原理处理.而Hilbert-Huang变换(... 虚拟脉冲响应函数可表征环境激励下结构系统固有的动力特性,但桥梁试验模型空间变异的模糊性和测量过程中环境激励的随机性,使得虚拟脉冲响应函数同时具有随机不确定性和模糊不确定性,适用于随机-模糊统计原理处理.而Hilbert-Huang变换(HHT)是一种新的适用于非线性、非平稳信号且具有自适应性的数据处理方法.提出了基于HHT与虚拟脉冲响应函数随机模糊均值的结构损伤识别方法,并将4个Hilbert边际谱能量指标应用到室内斜拉桥模型的损伤识别中.结果表明:主梁损伤前后4种能量指标都发生了变化,且体现出相似的规律性,准确指示了较大程度损伤的损伤位置和程度,为大型桥梁结构在线监测提供了一种方法. 展开更多

关键词 桥梁工程 损伤识别 虚拟脉冲响应函数 Hilbert边际谱 随机-模糊均值

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