分数扩散过程的分部积分及其刻画

1

作者 孙晓霞 倪宣明 《数学学报（中文版）》 CSCD 北大核心 2022年第6期1057-1066,共10页

本文研究分数扩散过程和其分部积分公式的关系.首先利用Bismut方法给出拉回公式,进而得到分数扩散过程的分部积分公式。反过来,证明了分数扩散过程可由其分部积分公式唯一刻画.

关键词 分数扩散过程 分部积分公式 刻画

原文传递

分数跳-扩散过程下亚式期权定价模型 被引量：16

2

作者 薛红 孙玉东 《工程数学学报》 CSCD 北大核心 2010年第6期1009-1014,共6页

本文考虑分数跳-扩散过程下几何平均亚式期权定价问题。首先,将分数型It公式推广到分数跳-扩散情形。其次,利用分数跳-扩散It公式,给出了分数跳-扩散环境下Black-Scholes偏微分方程。最后,通过求解偏微分方程,获得了分数跳-扩散环... 本文考虑分数跳-扩散过程下几何平均亚式期权定价问题。首先,将分数型It公式推广到分数跳-扩散情形。其次,利用分数跳-扩散It公式,给出了分数跳-扩散环境下Black-Scholes偏微分方程。最后,通过求解偏微分方程,获得了分数跳-扩散环境下几何平均亚式看涨、看跌期权定价公式。 展开更多

关键词 分数跳-扩散过程 几何平均亚式期权 Black-Scholes偏微分方程

下载PDF 职称材料

股票价格遵循分数-跳扩散过程的期权定价 被引量：8

3

作者 张学莲 薛红 《纺织高校基础科学学报》 CAS 2008年第4期446-450,共5页

利用公平保费原则和价格过程的实际概率测度推广了Mogens bladt和Hina Hviid Ryd-berg关于欧式期权定价的结果.在假设股票价格遵循带有非时齐Poisson跳跃的分数扩散过程,并且股票预期收益率、波动率和无风险利率均为时间函数的情况下,... 利用公平保费原则和价格过程的实际概率测度推广了Mogens bladt和Hina Hviid Ryd-berg关于欧式期权定价的结果.在假设股票价格遵循带有非时齐Poisson跳跃的分数扩散过程,并且股票预期收益率、波动率和无风险利率均为时间函数的情况下,给出了欧式期权定价公式和买权与卖权之间的平价关系. 展开更多

关键词 期权定价 保险精算定价 分数-跳扩散过程

下载PDF 职称材料

分数跳-扩散过程下强路径依赖型期权定价模型 被引量：7

4

作者 孙玉东 薛红 《西安工程大学学报》 CAS 2010年第1期122-127,共6页

在股票价格遵循分数跳-扩散过程假设下,得到了强路径依赖期权所满足的一般偏微分方程.并依据此偏微分方程获得了亚式期权和回望期权的Black-Scholes偏微分方程以及固定执行价格的几何平均亚式看涨期权定价公式.推广了关于强路径依赖期... 在股票价格遵循分数跳-扩散过程假设下,得到了强路径依赖期权所满足的一般偏微分方程.并依据此偏微分方程获得了亚式期权和回望期权的Black-Scholes偏微分方程以及固定执行价格的几何平均亚式看涨期权定价公式.推广了关于强路径依赖期权定价的结论. 展开更多

关键词 分数跳-扩散过程 强路径依赖期权 偏微分方程

下载PDF 职称材料

分数Vasicek利率下创新重置期权定价 被引量：5

5

作者 薛红 王媛媛 《纺织高校基础科学学报》 CAS 2015年第1期62-71,共10页

假定股票价格过程服从分数跳-扩散过程,利率满足分数Vasicek利率模型,利用分数跳-扩散过程理论以及保险精算方法,讨论了创新重置期权的定价问题,获得了创新重置看涨期权定价公式,推广了关于创新重置期权定价的相关结果.

关键词 重置期权 保险精算方法 分数跳-扩散过程 分数Vasicek利率

下载PDF 职称材料

永久美式期权定价的有限体积元方法 被引量：4

6

作者 孙玉东 师义民 董艳 《高校应用数学学报（A辑）》 CSCD 北大核心 2012年第3期253-264,共12页

通常情况下,期权定价研究都假定股票价格的波动率和期望收益率为常数,基于此,假定波动率和期望收益率为股票价格的一般函数,利用体积有限元方法研究了上述假定模型下的Black-Scholes偏微分方程,获得了永久美式期权所满足的较高精度的隐... 通常情况下,期权定价研究都假定股票价格的波动率和期望收益率为常数,基于此,假定波动率和期望收益率为股票价格的一般函数,利用体积有限元方法研究了上述假定模型下的Black-Scholes偏微分方程,获得了永久美式期权所满足的较高精度的隐式差分格式以及显示差分格式,最后,给出了该方法的误差估计。 展开更多

关键词 分数跳-扩散过程 期权定价 Black-Scholes偏微分方程 有限体积元

下载PDF 职称材料

分数跳-扩散环境下几种新型期权定价模型 被引量：4

7

作者 薛红 孙玉东 《数学的实践与认识》 CSCD 北大核心 2012年第24期136-141,共6页

假定股票价格遵循分数跳-扩散过程,利用公平保费原则和价格过程的实际测度,获得几种新型期权——欧式看涨幂期权、欧式上封顶及下保底看涨幂期权定价公式.对期权定价模型进行了推广.

关键词 期权定价 保险精算定价 分数-跳扩散过程

原文传递

分数跳-扩散过程下双标型两值期权定价模型 被引量：3

8

作者 黄开元 薛红 《宁夏大学学报（自然科学版）》 CAS 2013年第2期105-109,共5页

假设股票价格服从分数跳-扩散过程,建立了分数跳-扩散过程下的金融市场模型,利用保险精算方法和分数跳-扩散过程理论,得到了双标型两值期权定价公式.

关键词 分数跳扩散过程 双标型两值期权 保险精算

下载PDF 职称材料

随机利率下服从分数跳-扩散过程的回望期权定价 被引量：2

9

作者 王伟伟 韩松 《大学数学》 2015年第6期33-37,共5页

文章主要研究分数CIR利率模型下,标的资产股票价格服从分数跳-扩散过程的欧式回望期权定价问题.利用无套利原理和分数It公式,建立期权定价模型,得到了期权价格所满足的偏微分方程.并利用有限差分方法,给出了微分方程隐式格式的数值解... 文章主要研究分数CIR利率模型下,标的资产股票价格服从分数跳-扩散过程的欧式回望期权定价问题.利用无套利原理和分数It公式,建立期权定价模型,得到了期权价格所满足的偏微分方程.并利用有限差分方法,给出了微分方程隐式格式的数值解,最后通过数值实验验证了该方法的有效性,推广了已有的回望期权定价理论. 展开更多

关键词 回望期权 分数跳-扩散过程 分数CIR利率模型 有限差分法

下载PDF 职称材料

分数OU模型参数估计的大偏差(英文) 被引量：2

10

作者 汪宝彬 高付清 《数学杂志》 CSCD 北大核心 2006年第6期609-612,共4页

本文考虑了分数OU模型参数估计的大偏差,通过Laplace变换的技巧,得到了极大似然估计的大偏差.

关键词 大偏差 速率函数 分数OU扩散过程 漂移估计

下载PDF 职称材料

基于分数跳扩散过程的欧式双向期权定价 被引量：2

11

作者 胡素敏 周圣武 《河北科技大学学报》 CAS 2012年第3期207-209,227,共4页

应用风险中性原理研究基于分数跳扩散过程的欧式双向期权定价,推导出标的资产价格服从分数跳扩散过程的欧式看涨期权、看跌期权及欧式双向期权的定价公式。

关键词 定价 欧式双向期权 分数跳扩散过程

下载PDF 职称材料

分数Vasicek利率模型下几种新型期权定价 被引量：1

12

作者 王媛媛 薛红 《哈尔滨商业大学学报（自然科学版）》 CAS 2014年第5期621-625,共5页

假定股票价格过程服从分数跳-扩散过程,利率满足分数Vasicek利率模型,利用分数跳-扩散过程理论以及保险精算方法,讨论几种新型期权-欧式看涨幂型期权、欧式上封顶及下保底看涨幂型期权定价问题,获得了此类期权定价公式,将期权定价模型... 假定股票价格过程服从分数跳-扩散过程,利率满足分数Vasicek利率模型,利用分数跳-扩散过程理论以及保险精算方法,讨论几种新型期权-欧式看涨幂型期权、欧式上封顶及下保底看涨幂型期权定价问题,获得了此类期权定价公式,将期权定价模型做了进一步推广. 展开更多

关键词 期权定价 保险精算方法 分数跳-扩散过程 分数Vasicek利率模型

下载PDF 职称材料

分数跳-扩散下的综合人寿保险 被引量：1

13

作者 吴晓蕊 薛红 李军 《西安工程大学学报》 CAS 2011年第1期127-130,共4页

以综合人寿保险模型为研究对象,改进传统的常值利率的寿险模型,利用分数Brown运动和Poisson过程联合对利息力建立数学模型,获得了年金,终身寿险的精算现值公式,以及几种保险产品综合起来的人寿保险模型,通过调整参数,可获得不同的保险产品.

关键词 分数跳-扩散过程 随机利率 精算现值 综合寿险

下载PDF 职称材料

分数跳-扩散过程下两种新型期权定价

14

作者 郝彦荣 黄开元 《价值工程》 2011年第27期98-100,共3页

假设股票价格服从跳-扩散过程,建立了分数-跳扩散环境下的金融市场模型,利用保险精算方法和分数跳-扩散过程理论,获到了两种新型期权—C-Brick和A-Brick定价公式。

关键词 分数跳-扩散过程 期权定价 保险精算

下载PDF 职称材料

分数跳-扩散下的增额寿险

15

作者 刘敏 薛红 卢俊香 《哈尔滨商业大学学报（自然科学版）》 CAS 2013年第5期634-636,共3页

以即时给付的增额寿险为研究对象,采用分数Brown运动和Poisson过程联合建立随机利率的数学模型,对寿险理论中的保费、年金及责任准备金进行研究,并给出相应的表达.

关键词 分数跳-扩散过程 随机利率 增额寿险 精算现值 责任准备金

下载PDF 职称材料

基于分数维随机利率的分数跳-扩散外汇期权定价

16

作者 王守佰 刘永辉 《上海金融学院学报》 2012年第4期81-88,共8页

假设利率为分数维随机利率,外汇汇率服从分数跳—扩散过程,并且波动率为常数,期望收益率为时间的非随机函数,本文利用保险精算方法,得出了看涨、看跌外汇欧式期权的一般定价公式,并建立了平价公式。

关键词 外汇期权 分数跳-扩散过程 保险精算方法 随机利率

下载PDF 职称材料

混合分数跳-扩散模型下的亚式期权定价 被引量：12

17

作者 耿延静 周圣武 《华东师范大学学报（自然科学版）》 CAS CSCD 北大核心 2017年第3期29-38,共10页

给出了标的资产服从混合分数跳-扩散过程的几何平均亚式期权定价的解析解.运用广义Ito引理和自融资交易策略得到混合分数布朗运动下带跳的几何平均亚式期权定价的偏微分方程模型.结合边值条件,通过求解该偏微分方程得到亚式期权定价的... 给出了标的资产服从混合分数跳-扩散过程的几何平均亚式期权定价的解析解.运用广义Ito引理和自融资交易策略得到混合分数布朗运动下带跳的几何平均亚式期权定价的偏微分方程模型.结合边值条件,通过求解该偏微分方程得到亚式期权定价的解析解.通过数值试验,讨论各定价参数对期权价值的影响.本文推广了一些已有的结论,所得结果更贴近实际金融市场. 展开更多

关键词 混合分数跳.扩散过程 几何平均亚式期权 偏微分方程

下载PDF 职称材料

带跳次分数布朗运动下亚式期权定价 被引量：10

18

作者 杨月 王永茂 《数学的实践与认识》 北大核心 2020年第13期131-140,共10页

研究次分数布朗运动环境下带跳跃的几何亚式期权定价问题,给出了标的资产遵循次分数跳-扩散过程下的几何平均亚式期权的定价公式.首先,将次分数公式推广到次分数跳-扩散的情况;其次,结合自融资交易策略得到次分数布朗运动下带跳的几何... 研究次分数布朗运动环境下带跳跃的几何亚式期权定价问题,给出了标的资产遵循次分数跳-扩散过程下的几何平均亚式期权的定价公式.首先,将次分数公式推广到次分数跳-扩散的情况;其次,结合自融资交易策略得到次分数布朗运动下带跳的几何平均亚式期权满足的Black-Scholes偏微分方程;最后,利用变量替换法求解该偏微分方程得出亚式期权的定价公式.通过数值实验,可以看出赫斯特指数和跳跃强度对亚式期权价值有显著的影响.推广了一些已有的结论,扩展了期权定价相关理论. 展开更多

关键词 次分数跳-扩散过程 几何平均亚式期权 Black-Scholes偏微分方程

原文传递

次分数跳—扩散过程下交换期权的定价 被引量：9

19

作者 徐峰 周圣武 《数学的实践与认识》 北大核心 2018年第24期299-303,共5页

考虑次分数跳-扩散过程下交换期权的定价问题.首先,将次分数Ito公式推广到次分数跳-扩散的情形.其次,利用次分数跳-扩散Ito公式,给出了次分数跳-扩散环境下的Black-Scholes偏微分方程.最后,通过求解偏微分方程,得到了次分数跳-扩散过程... 考虑次分数跳-扩散过程下交换期权的定价问题.首先,将次分数Ito公式推广到次分数跳-扩散的情形.其次,利用次分数跳-扩散Ito公式,给出了次分数跳-扩散环境下的Black-Scholes偏微分方程.最后,通过求解偏微分方程,得到了次分数跳-扩散过程下交换期权的定价公式. 展开更多

关键词 次分数跳-扩散过程 交换期权 Black-Scholes偏微分方程

原文传递

双分数跳-扩散过程下最值期权的定价 被引量：4

20

作者 薛红 李丹 《吉林大学学报（理学版）》 CAS CSCD 北大核心 2016年第5期1001-1007,共7页

利用双分数跳-扩散随机分析理论及保险精算方法,建立双分数跳-扩散过程下的金融市场模型,并给出双分数跳-扩散过程下最值期权的定价公式.

关键词 双分数跳-扩散过程 随机分析 最值期权 保险精算方法

下载PDF 职称材料