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基于GARCH模型的中国证券投资基金市场风险实证研究 被引量:19
1
作者 郭晓亭 《国际金融研究》 CSSCI 北大核心 2005年第10期55-59,共5页
根据波动率的估计方法,提出了计算证券投资基金风险值的VaR-GARCH(p,q)模型,从实证角度说明基金指数收益率序列存在着ARCH现象,并建立基金指数收益率波动的GARCH(3,3)模型。根据GARCH(3,3)模型计算证券投资基金的日VaR值,对基金市场风... 根据波动率的估计方法,提出了计算证券投资基金风险值的VaR-GARCH(p,q)模型,从实证角度说明基金指数收益率序列存在着ARCH现象,并建立基金指数收益率波动的GARCH(3,3)模型。根据GARCH(3,3)模型计算证券投资基金的日VaR值,对基金市场风险进行了实证研究。 展开更多
关键词 证券投资基金 VAR模型 GARCH模型
原文传递
钢筋混凝土框架结构倒塌破坏能量分析的研究 被引量:10
2
作者 熊仲明 史庆轩 《振动与冲击》 EI CSCD 北大核心 2003年第4期8-11,22,共5页
本文采用能量时程分析法 ,将Q模型法引入框架结构的倒塌分析 ,通过对绝对能量方程和相对能量方程进行对比 ,推导出了相对能量方程中各项的数值表达式。利用双重破坏准则 ,确定了结构地震破损度标准 ,提出了建筑物倒塌破坏的评估理论与... 本文采用能量时程分析法 ,将Q模型法引入框架结构的倒塌分析 ,通过对绝对能量方程和相对能量方程进行对比 ,推导出了相对能量方程中各项的数值表达式。利用双重破坏准则 ,确定了结构地震破损度标准 ,提出了建筑物倒塌破坏的评估理论与方法。 展开更多
关键词 钢筋混凝土 倒塌破坏能量 能量时程分析法 q模型法 地震
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中国股票市场的长期记忆性与趋势预测研究 被引量:12
3
作者 谭政勋 张欠 《统计研究》 CSSCI 北大核心 2016年第10期57-66,共10页
本文利用较新的精准局部似然函数法,以上证指数为对象,估计了ARFIMA(p,d,q)模型的长期记忆参数d,并分析了上证指数的趋势性变化。估计结果和稳健性检验均表明,上证指数具有长期记忆性,以上证指数为代表的股票市场并非有效;模拟结果显示... 本文利用较新的精准局部似然函数法,以上证指数为对象,估计了ARFIMA(p,d,q)模型的长期记忆参数d,并分析了上证指数的趋势性变化。估计结果和稳健性检验均表明,上证指数具有长期记忆性,以上证指数为代表的股票市场并非有效;模拟结果显示,当滚动窗口n=260,带宽m=[n0.65]时,长期记忆参数即估计量d既具备一致性,又具有渐进正态性。在2004年10月8日至2015年11月13日期间,模型给出了8次上涨或下跌的趋势转换信号,其中7次信号是正确的,仅有1次给出了错误信号;股票价格由下跌趋势转为上涨趋势和由上涨趋势转为下跌趋势两种情况相比,记忆参数d在前一种情况时下跌幅度更大,给出的信号更明显。 展开更多
关键词 ARFIMA(p d q)模型 长期记忆性 ELW估计法 趋势预测
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基于EGARCH模型的中国黄金市场风险与收益研究 被引量:9
4
作者 孙兆学 《中国矿业》 北大核心 2008年第10期13-17,共5页
本文运用EGARCH(p,q)模型,研究了中国黄金市场的黄金价格波动率,同时通过回归分析,研究了黄金价格风险与收益关系。研究表明:EGARCH(p,q)模型能够较好地拟合黄金价格的波动,且黄金价格日收益率具有波动聚集的特征。同时,模型估计结果也... 本文运用EGARCH(p,q)模型,研究了中国黄金市场的黄金价格波动率,同时通过回归分析,研究了黄金价格风险与收益关系。研究表明:EGARCH(p,q)模型能够较好地拟合黄金价格的波动,且黄金价格日收益率具有波动聚集的特征。同时,模型估计结果也显示,黄金市场的收益与风险呈正相关,且对该市场投资者具有较高的风险补偿。 展开更多
关键词 黄金价格 EGARCH(p q)模型 随机波动率 夏普比率
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我国有色金属期货波动溢出效应研究--以SHFE的铜和铝为例 被引量:10
5
作者 崔海蓉 何建敏 张京波 《北京理工大学学报(社会科学版)》 CSSCI 2011年第4期29-32,57,共5页
金融市场中的波动溢出效应研究对资产组合配置、金融风险防范以及相关政策制定具有重要意义。鉴于此,以上海期货交易所(SHFE)的期铜和期铝为例,运用多变量GARCH-BEKK模型研究了我国有色金属期货之间的波动溢出关系,并分别在标准残差服... 金融市场中的波动溢出效应研究对资产组合配置、金融风险防范以及相关政策制定具有重要意义。鉴于此,以上海期货交易所(SHFE)的期铜和期铝为例,运用多变量GARCH-BEKK模型研究了我国有色金属期货之间的波动溢出关系,并分别在标准残差服从正态分布和学生t-分布假设下,进行模型拟合效果检验。研究结果表明,期铜和期铝收益率序列存在显著的条件异方差特征,两者之间存在较强的双向波动溢出效应,t-分布假设下GARCH-BEKK模型拟合效果更好。 展开更多
关键词 有色金属期货 波动溢出效应 多变量GARCH-BEKK(p q)模型
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时间序列分析方法在干旱区地下水位动态预测中的应用 被引量:9
6
作者 栗现文 向东进 +1 位作者 周金龙 郭晓静 《工程勘察》 CSCD 北大核心 2011年第12期28-32,共5页
地下水动力学模型与时间序列模型都可用于分析、预测干旱区地下水位埋深动态变化。但比较而言,时间序列模型无须进行专门的试验来获取有关地质参数,方法易于掌握,计算量小,因而更便于应用推广。本文采用时间序列分析方法分析新疆南部平... 地下水动力学模型与时间序列模型都可用于分析、预测干旱区地下水位埋深动态变化。但比较而言,时间序列模型无须进行专门的试验来获取有关地质参数,方法易于掌握,计算量小,因而更便于应用推广。本文采用时间序列分析方法分析新疆南部平原区地下水位变化,通过HP(Hodrick-Prescott)滤波方法与ARMA(p,q)模型相结合能够准确预测干旱区地下水位埋深动态,预测的绝对误差-0.09m~0.07m之间,相对误差绝对值均小于5%。 展开更多
关键词 时间序列分析 HP滤波 ARMA(p q)模型 地下水位 干旱区
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我国国际旅游外汇收入的时间序列预测模型 被引量:6
7
作者 武娇 刘新平 《纺织高校基础科学学报》 CAS 2001年第1期51-55,共5页
引进 Box-Jenkins的随机时间序列 ARMA(p,q) ,ARIMA(p,d,q)模型分析法 ,选取 1 978~ 1 998年我国国际旅游外汇收入资料 ,建立了旅游外汇收入的 ARIMA(2 ,3,0 )动态预测模型 ,并给出了 1 999~ 2 0 0 1年国际旅游外汇收入预测值 .与新... 引进 Box-Jenkins的随机时间序列 ARMA(p,q) ,ARIMA(p,d,q)模型分析法 ,选取 1 978~ 1 998年我国国际旅游外汇收入资料 ,建立了旅游外汇收入的 ARIMA(2 ,3,0 )动态预测模型 ,并给出了 1 999~ 2 0 0 1年国际旅游外汇收入预测值 .与新获得的 1 999年实际数据比较 ,误差很小 ,表明结果是可信的 . 展开更多
关键词 外汇收入 预测模型 ARMA模型 ARIMA模型 国际旅游
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沪深两市股票指数的长记忆性 被引量:2
8
作者 姜仁娜 叶俊 《清华大学学报(自然科学版)》 EI CAS CSCD 北大核心 2004年第12期1696-1699,共4页
针对中国股票市场的长记忆性问题,讨论了分整自回归移动平均(Auto-regressivefractionalintegratedmovingaverage,ARFIMA(p,d,q))模型中的参数估计问题,重点集中在对分整参数d的估计。使用Hurst指数方法估计d,并分别用经典R/S方法、有... 针对中国股票市场的长记忆性问题,讨论了分整自回归移动平均(Auto-regressivefractionalintegratedmovingaverage,ARFIMA(p,d,q))模型中的参数估计问题,重点集中在对分整参数d的估计。使用Hurst指数方法估计d,并分别用经典R/S方法、有偏修正R/S方法和无偏修正R/S方法进行估计,并结合上证指数和深证成指的收益率数据,给出了3种方法的估计结果。实证结果表明,中国股票市场已初步显示出了长记忆性。给出ARFIMA模型的最优阶数和全部参数估计值。得出了上证指数和深证成指收益率所适合的最优的ARFIMA模型。 展开更多
关键词 股票 概率论 ARFIMA(p d q)模型 长记忆性 R/S统计方法
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基于ARMA模型的黄金期货价格实证分析——来自2006-2016年纽约交易所的523组数据 被引量:7
9
作者 徐珺 《工业经济论坛》 2017年第4期16-22,共7页
本文利用基于随机时间序列分析的ARMA模型构建黄金期货价格预测方法。首先对一段时间内黄金期货价格的时间序列进行平稳化处理,识别其适合的ARMA模型,并检验参数估计的统计学意义和残差的白噪声特性,从而对时间序列后续的数据进行预测... 本文利用基于随机时间序列分析的ARMA模型构建黄金期货价格预测方法。首先对一段时间内黄金期货价格的时间序列进行平稳化处理,识别其适合的ARMA模型,并检验参数估计的统计学意义和残差的白噪声特性,从而对时间序列后续的数据进行预测。本文对2006年1月2日至2016年1月10日的523个纽约交易所黄金期货(GCJ7)周平均价格进行实证分析,结果表明平稳化后的时间序列适合MA模型,模型残差序列属于白噪声系列。静态预测方法表明模型相对平均误差为1.69%,向前三步(2016年1月11日、18日、25日)预测结果相对误差小于2%,说明ARMA模型在黄金期货价格短期预测(3-4周内)上精度较高,具有一定的应用价值。 展开更多
关键词 黄金期货价格 时间序列 ARMA(p q)模型 短期预测
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基于spss时间序列模型的煤矿百万吨死亡率的预测 被引量:7
10
作者 孙玉亮 梁明 王胜康 《煤炭技术》 CAS 北大核心 2011年第8期3-5,共3页
运用了spss的时间序列分析模块,建立了煤矿百万吨死亡率的时间序列模型,对我国近几年煤矿百万吨死亡率进行了预测,预测精度基本可靠。结论表明:该模型是正确的,预测结果较为准确,有一定的使用价值,可为煤矿的安全生产及企业的管理提供... 运用了spss的时间序列分析模块,建立了煤矿百万吨死亡率的时间序列模型,对我国近几年煤矿百万吨死亡率进行了预测,预测精度基本可靠。结论表明:该模型是正确的,预测结果较为准确,有一定的使用价值,可为煤矿的安全生产及企业的管理提供准确的理论依据。 展开更多
关键词 SPSS 时间序列模型 百万吨死亡率 ARIMA(p d q)模型
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单相并联有源电力滤波器延时补偿方案研究 被引量:7
11
作者 陈鹏 丁进军 《电网与清洁能源》 2010年第3期54-57,共4页
在检测有源电力滤波器谐波电流、指令电流计算和基于PWM逆变电源的补偿电流输出过程中产生的有源电力滤波器延时对APF的补偿特性造成不利影响。为了保证有源电力滤波器具有良好的动态补偿性能,针对单相并联有源电力滤波器提出了基于ARMA... 在检测有源电力滤波器谐波电流、指令电流计算和基于PWM逆变电源的补偿电流输出过程中产生的有源电力滤波器延时对APF的补偿特性造成不利影响。为了保证有源电力滤波器具有良好的动态补偿性能,针对单相并联有源电力滤波器提出了基于ARMA(p,q)和LMS自适应滤波器的延时解决方案。通过MATLAB进行仿真验证,结果表明所提出的解决方案具有良好的补偿效果。 展开更多
关键词 延时问题 延时有源电力滤波器(APF) ARMA(p q)模型 FIR自适应滤波器 MATLAB
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ARIMA模型与GM(1,1)模型在传染病发病率中的预测效果比较 被引量:6
12
作者 邵升清 夏桂梅 《宁夏师范学院学报》 2021年第7期13-18,共6页
为比较ARIMA模型和GM(1,1)模型对传染病的预测效果,对样本1(n=30)序列建立了GM(1,1)模型和ARIMA(p,d,q)模型,并根据平均相对误差(MRE)比较拟合模型的精度.得出结论:对于样本1,ARIMA(0,1,3)拟合度较好,MRE为4.68%;GM(1,1)模型MER值为15.0... 为比较ARIMA模型和GM(1,1)模型对传染病的预测效果,对样本1(n=30)序列建立了GM(1,1)模型和ARIMA(p,d,q)模型,并根据平均相对误差(MRE)比较拟合模型的精度.得出结论:对于样本1,ARIMA(0,1,3)拟合度较好,MRE为4.68%;GM(1,1)模型MER值为15.00%,拟合效果较差.即ARIMA(0,1,3)模型拟合预测效果优于GM(1,1)模型,且预测结果表明未来病毒性肝炎发病率呈下降趋势. 展开更多
关键词 GM(1 1)模型 传染病预测 ARIMA(p d q)模型
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基于灰色GM(1,1)及其改进型模型的短期电力负荷预报 被引量:4
13
作者 张颖 朱陶业 《电工电能新技术》 CSCD 2003年第2期23-25,共3页
运用ARIMA(p,d,q)模型和灰色理论中的GM(1,1)改进模型组合预测负荷。同时,对气候温度急变日负荷预测值进行特殊处理,提高了负荷预报精度。经对某地区电网的实际编程及运行检验,该模型的预报准确度满足了用户要求。
关键词 电力系统 短期负荷预报 灰色理论 ARIMA(p d q)模型 GM(1 1)模型 电网
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油松毛虫种群动态的ARMA(p,q)模型 被引量:4
14
作者 张素芬 夏乃斌 屠泉洪 《北京林业大学学报》 CAS CSCD 北大核心 1992年第1期93-97,共5页
应用随机过程理论建立了油松毛虫上树后至化蛹阶段的ARMA(p,q)模型,并对该阶段的种群动态进行了模拟,其模拟值与实测值十分接近。
关键词 油松毛虫 随机过程 种群动态
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基于ARMA(p,q)模型的企业年金精算研究 被引量:6
15
作者 师应来 蔡超 《数量经济技术经济研究》 CSSCI 北大核心 2008年第11期127-136,148,共11页
传统的保险精算理论为了简化计算,往往假定利率是确定的。但由于企业年金是一种长期的经济行为,投保期间的政府政策、经济周期等因素都会造成利率的不确定性,从而随机利率下企业年金理论的研究逐渐成为保险精算学研究的重点与热点问题... 传统的保险精算理论为了简化计算,往往假定利率是确定的。但由于企业年金是一种长期的经济行为,投保期间的政府政策、经济周期等因素都会造成利率的不确定性,从而随机利率下企业年金理论的研究逐渐成为保险精算学研究的重点与热点问题之一。本文利用时间序列理论,将常用的利息力模型AR(p)和利息力模型MA(q)进行推广,对各年的利息力δi(i=1,2,…)建立广义条件下的ARMA(p,q)模型,得出此类模型下企业年金的精算现值。最后,根据所建立的模型和所得到的精算现值进行了实例计算分析。 展开更多
关键词 ARMA(p q)模型企业年金精算现值
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甲型流感病毒DNA序列的长记忆ARFIMA模型 被引量:5
16
作者 刘娟 高洁 《物理学报》 SCIE EI CAS CSCD 北大核心 2011年第4期783-788,共6页
流感病毒分为三类:甲型(A型),乙型(B型),丙型(C型).在这三种类型中甲型(A型)流感病毒是最致命的流感病毒,对人类引起了严重疾病.本文对甲型流感病毒DNA序列建立了一种新的时间序列模型,即CGR(Chaos Game Representation)弧度序列.利用CG... 流感病毒分为三类:甲型(A型),乙型(B型),丙型(C型).在这三种类型中甲型(A型)流感病毒是最致命的流感病毒,对人类引起了严重疾病.本文对甲型流感病毒DNA序列建立了一种新的时间序列模型,即CGR(Chaos Game Representation)弧度序列.利用CGR坐标将甲流病毒DNA序列转换成CGR弧度序列,且引入长记忆ARFIMA模型去拟合此类序列,发现随机找来的10条H1N1序列,10条H3N2序列都具有长相关性且拟合很好,并且还发现这两种序列可以尝试用不同的ARFIMA模型去识别,其中H1N1可用ARFIMA(0,d,5)模型去识别,H3N2可用ARFIMA(1,d,1)模型去识别. 展开更多
关键词 甲型流感 时间序列模型 CGR ARFIMA(p d q)模型
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带白色观测噪声的ARMA模型参数的无偏估计 被引量:6
17
作者 张颖 冯纯伯 《控制理论与应用》 EI CAS CSCD 北大核心 1996年第3期376-380,共5页
本文研究了如何利用受白色噪声污染的观测数据辨识ARMA(p,q)模型参数据的问题,提出了一种递推辅助变量法.利用这种方法首先辨识出AR(P)部分的参数及观测噪声的方差,然后根据所得的估计利用常用的Newton-Rap... 本文研究了如何利用受白色噪声污染的观测数据辨识ARMA(p,q)模型参数据的问题,提出了一种递推辅助变量法.利用这种方法首先辨识出AR(P)部分的参数及观测噪声的方差,然后根据所得的估计利用常用的Newton-Raphson方法确定MA(q)部分的参数. 展开更多
关键词 参数估计 ARMA模型 无偏估计 白色噪声
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Chaos game representation(CGR)-walk model for DNA sequences 被引量:4
18
作者 高洁 徐振源 《Chinese Physics B》 SCIE EI CAS CSCD 2009年第1期370-376,共7页
Chaos game representation (CGR) is an iterative mapping technique that processes sequences of units, such as nucleotides in a DNA sequence or amino acids in a protein, in order to determine the coordinates of their ... Chaos game representation (CGR) is an iterative mapping technique that processes sequences of units, such as nucleotides in a DNA sequence or amino acids in a protein, in order to determine the coordinates of their positions in a continuous space. This distribution of positions has two features: one is unique, and the other is source sequence that can be recovered from the coordinates so that the distance between positions may serve as a measure of similarity between the corresponding sequences. A CGR-walk model is proposed based on CGR coordinates for the DNA sequences. The CGR coordinates are converted into a time series, and a long-memory ARFIMA (p, d, q) model, where ARFIMA stands for autoregressive fractionally integrated moving average, is introduced into the DNA sequence analysis. This model is applied to simulating real CGR-walk sequence data of ten genomic sequences. Remarkably long-range correlations are uncovered in the data, and the results from these models are reasonably fitted with those from the ARFIMA (p, d, q) model. 展开更多
关键词 CGR-walk model DNA sequence LONG-MEMORY ARFIMA(p d q model
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遗传优化MGM(1,n,q)模型及在城市用水中的应用 被引量:5
19
作者 韩雁 许士国 于常武 《系统仿真学报》 EI CAS CSCD 北大核心 2008年第17期4533-4536,共4页
城市用水量由于受经济、人口、生活水平等多种因素的影响,具有一定的灰色特征。多变量灰色MGM(1,n)模型作为GM(1,1)模型的扩展和补充,能够反映各变量间相互制约、相互促进的关系。遗传算法具有全局最优性和并行性特点,利用遗传算法对多... 城市用水量由于受经济、人口、生活水平等多种因素的影响,具有一定的灰色特征。多变量灰色MGM(1,n)模型作为GM(1,1)模型的扩展和补充,能够反映各变量间相互制约、相互促进的关系。遗传算法具有全局最优性和并行性特点,利用遗传算法对多变量MGM(1,n)模型的参数q进行优化,构建了基于遗传算法的MGM(1,n,q)模型。以1990~2003年大连市城市用水为例,对模型进行了验证,结果表明基于遗传算法的MGM(1,n,q)模型优于MGM(1,n)模型,MGM(1,n)模型要优于GM(1,1)模型。 展开更多
关键词 灰色系统 MGM(1 n q)模型 遗传算法 城市用水量
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基于改进共轭梯度思想的滑动平均模型参数估计优化方法 被引量:5
20
作者 单锐 施苏桐 刘文 《兰州理工大学学报》 CAS 北大核心 2014年第1期144-147,共4页
为了提高滑动平均模型ARMA(p,q)的预测精度,将模型参数估计转化为无约束优化问题,结合非线性规划中的共轭方向思想,提出一种改进的共轭梯度法:即结合不同共轭梯度法的优势,提出新的参数标量和搜索方向迭代公式,并证明该方法的全局收敛性... 为了提高滑动平均模型ARMA(p,q)的预测精度,将模型参数估计转化为无约束优化问题,结合非线性规划中的共轭方向思想,提出一种改进的共轭梯度法:即结合不同共轭梯度法的优势,提出新的参数标量和搜索方向迭代公式,并证明该方法的全局收敛性.用此改进方法来修正原始ARMA(p,q)模型的参数估计值,给出数值算例,进一步验证所提方法的有效性. 展开更多
关键词 ARMA(p q)模型 共轭梯度法 全局收敛 参数估计 非线性规划
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