人民币汇率水平和波动对国际贸易的影响——基于中美和中日贸易的实证研究 被引量：54

1

作者 安辉 黄万阳 《金融研究》 CSSCI 北大核心 2009年第10期83-93,共11页

当前全球金融危机对中国造成的影响已经显现,最新数据显示中国的出口和进口都遭遇了20世纪90年代以来的最大跌幅;而与此同时,受金融危机的影响,人民币汇率正经历着巨大的不确定性和波动性。多年来美国一直是中国最大的出口对象国,日本... 当前全球金融危机对中国造成的影响已经显现,最新数据显示中国的出口和进口都遭遇了20世纪90年代以来的最大跌幅;而与此同时,受金融危机的影响,人民币汇率正经历着巨大的不确定性和波动性。多年来美国一直是中国最大的出口对象国,日本一直是中国最大的进口来源国。本文通过历史数据采用汇率波动对国际贸易影响实证研究的标准模型,建立了中美和中日贸易模型,从中发现人民币汇率水平和波动对国际贸易产生影响的规律以应对危机冲击。研究结果表明,面临全球金融危机的不断蔓延和日益复杂多变的国际环境,暂缓人民币升值和人民币汇率形成机制改革的步伐也难以抵消这种负面冲击。中国经济的发展须在"扩内需,调结构"上做文章。 展开更多

关键词 全球金融危机 汇率波动 贸易 协整模型

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中国煤炭消费与经济增长的变结构协整分析 被引量：31

2

作者 张兆响 廖先玲 王晓松 《资源科学》 CSSCI CSCD 北大核心 2008年第9期1282-1289,共8页

经济增长与能源消费问题已成为理论界研究的热点,而作为煤炭生产和煤炭消费第一大国的中国,研究其煤炭消费和经济增长的关系问题具有重要意义。按照结构突变理论,对中国煤炭消费和经济增长的数据生成过程进行了分析,验证了它们均是由单... 经济增长与能源消费问题已成为理论界研究的热点,而作为煤炭生产和煤炭消费第一大国的中国,研究其煤炭消费和经济增长的关系问题具有重要意义。按照结构突变理论,对中国煤炭消费和经济增长的数据生成过程进行了分析,验证了它们均是由单位根过程所生成的;采用循序检验的方法并运用EViews5.0编程,检验并确定了中国煤炭消费和经济增长的均值突变和趋势突变的变结构点,证明变结构点的发生与中国50多年来的政治经济形式变化非常吻合。在上述分析基础上,利用变结构协整理论研究和建立了反映中国煤炭消费和经济增长长期均衡关系的变结构协整模型,通过模型的预测能力验证,证明变结构协整模型及其预测性能明显优于未考虑结构突变点的模型,也证实了变结构协整分析是反映经济关系和经济结构变化,体现经济系统内部长期均衡关系的新型研究方法。 展开更多

关键词 煤炭消费 经济增长 数据生成过程 结构突变 协整模型

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基于向量自回归模型下科技创新与经济增长的协整机制研究——以山东省为例 被引量：13

3

作者 赵昕 郑慧 《科技进步与对策》 CSSCI 北大核心 2010年第5期10-13,共4页

选用山东省1978—2007年的经济发展和科技创新成果时间序列数据考察经济发展与科技创新间的关联机制。根据数据生成过程完成了时序数据的单位根检验,修正了传统的数据平稳性检验方法;进而借助向量自回归模型,分析了科技创新与经济发展... 选用山东省1978—2007年的经济发展和科技创新成果时间序列数据考察经济发展与科技创新间的关联机制。根据数据生成过程完成了时序数据的单位根检验,修正了传统的数据平稳性检验方法;进而借助向量自回归模型,分析了科技创新与经济发展间的长期协整机制。最后,给出了新经济形势下如何充分发挥科技对经济发展贡献度的政策建议。 展开更多

关键词 科技创新 经济发展 协整模型

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中国区域创新对宏观经济影响的计量研究——东中西部三大区域实证分析 被引量：9

4

作者 孙建 吴利萍 齐建国 《研究与发展管理》 CSSCI 北大核心 2013年第2期66-73,共8页

本文通过在中国小型宏观计量协整模型中嵌入区域创新生产函数从而将区域技术创新活动与国家宏观经济活动相联系的区域—宏观经济分析模型,研究了中国三大区域研发投入对中国宏观经济的影响.模拟分析表明,中国三大区域研发投入增加有利... 本文通过在中国小型宏观计量协整模型中嵌入区域创新生产函数从而将区域技术创新活动与国家宏观经济活动相联系的区域—宏观经济分析模型,研究了中国三大区域研发投入对中国宏观经济的影响.模拟分析表明,中国三大区域研发投入增加有利于中国城市化发展,有利于中国居民收入增加,有利于国家经济增长;在所考虑的八大宏观经济变量中,中国区域研发投入增加对国内生产总值的影响最大,对城镇居民家庭人均可支配收入和农村居民家庭人均纯收入的影响分别排在第二和第三位;三大区域研发投入增加,对主要宏观经济变量影响程度的大小按东中西的顺序排列. 展开更多

关键词 区域创新 宏观计量经济模型 协整模型

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基于高频数据的统计套利策略及实证研究 被引量：9

5

作者 雷井生 林莎 《科研管理》 CSSCI 北大核心 2013年第6期138-145,共8页

融资融券和股指期货的推出为我国证券市场的统计套利策略的实施提供了良好的平台。统计套利策略是将统计方法运用于证券市场的重要工具,基于高频数据的统计套利策略可以满足机构投资者套利需求,同时引进一种全新更加有效的投资方式。论... 融资融券和股指期货的推出为我国证券市场的统计套利策略的实施提供了良好的平台。统计套利策略是将统计方法运用于证券市场的重要工具,基于高频数据的统计套利策略可以满足机构投资者套利需求,同时引进一种全新更加有效的投资方式。论文将常用统计套利策略进行改进,设计出新的统计套利策略并进行实证检验。运用各频率数据进行套利的交易次数都显著减少,平均单次收益率则成倍增加,达到了获取最大单次收益及降低交易频率的目的。在新统计套利策略下,运用6个频率数据进行套利均能取得很好的绩效,并且样本内的盈利性对于样本外的盈利性预测性明显增强。说明在高频数据下,统计套利策略运用于我国股票市场上是有效性的,并且新统计套利策略显著优于常用策略。 展开更多

关键词 统计套利策略 高频数据 协整模型 统计数据频率

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中国区域创新宏观经济效应计量研究——八大区域的模拟分析 被引量：6

6

作者 孙建 吴利萍 《中国科技论坛》 CSSCI 北大核心 2012年第12期69-73,共5页

本文通过在中国小型宏观计量协整模型中嵌入区域创新生产函数从而将区域技术创新活动与中国宏观经济活动相联系的区域-宏观经济分析模型,研究了中国八大区域研发投入对中国宏观经济的影响。模拟分析表明,中国八大区域研发投入增加有利... 本文通过在中国小型宏观计量协整模型中嵌入区域创新生产函数从而将区域技术创新活动与中国宏观经济活动相联系的区域-宏观经济分析模型,研究了中国八大区域研发投入对中国宏观经济的影响。模拟分析表明,中国八大区域研发投入增加有利于中国城市化发展,有利于中国居民收入增加,有利于国家经济增长;在所考虑的八大宏观经济变量中,中国区域研发投入增加对国内生产总值的影响最大,对城镇居民家庭人均可支配收入和农村居民家庭人均纯收入的影响分别排在第二和第三位。 展开更多

关键词 区域创新 宏观计量经济模型 协整模型

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中国行业收入差距与经济增长的实证研究 被引量：4

7

作者 郭娜 祁怀锦 《未来与发展》 2010年第3期19-23,共5页

本文利用1985-2007年各行业人员平均收入和各年人均GDP数据,根据我国行业收入差距的现状计算并度量了行业收入差距的基尼系数,并由计算的基尼系数和我国实际人均GDP的变动特征建立了我国行业收入差距与经济增长的协整模型,实证研究结果... 本文利用1985-2007年各行业人员平均收入和各年人均GDP数据,根据我国行业收入差距的现状计算并度量了行业收入差距的基尼系数,并由计算的基尼系数和我国实际人均GDP的变动特征建立了我国行业收入差距与经济增长的协整模型,实证研究结果表明,我国行业收入差距与经济增长存在长期稳定关系,且行业收入差距对经济增长的长期效应取决于行业收入差距水平和经济发展阶段。我国改革开放初期的行业收入差距对经济增长具有促进作用,而现阶段行业收入差距的扩大对经济的长期增长产生阻滞作用。研究进一步估计和分析误差修正模型,表明了我国行业收入差距与经济增长的长期稳定关系对短期经济增长没有显著影响。并提出缩小行业收入差距的相应政策建议。 展开更多

关键词 经济增长 行业收入差距 协整模型

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中国货币需求函数与货币缺口统计研究 被引量：6

8

作者 王新华 《统计研究》 CSSCI 北大核心 2011年第12期49-54,共6页

本文深入研究了货币需求的影响因素,并结合1998年以来中国经济金融发展变化情况,利用1998—2010年的经济金融季度时序数据构建了中国货币需求函数的协整模型。根据中国货币需求函数模型和货币缺口的波动情况,深入分析了1998年以来影响... 本文深入研究了货币需求的影响因素,并结合1998年以来中国经济金融发展变化情况,利用1998—2010年的经济金融季度时序数据构建了中国货币需求函数的协整模型。根据中国货币需求函数模型和货币缺口的波动情况,深入分析了1998年以来影响中国货币需求的主要因素及其内在原因,揭示了中国在不同阶段的货币供需状况。 展开更多

关键词 货币需求 货币缺口 协整模型

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贸易条件与人民币汇率关系的再探讨 被引量：6

9

作者 孙兆明 张学忠 《山东大学学报（哲学社会科学版）》 CSSCI 北大核心 2010年第3期75-79,共5页

基于1978-2006年数据,运用协整检验、因果检验和向量误差修正模型,考察了人民币实际有效汇率、实际汇率和名义汇率与贸易条件之间的长期、短期关系:从长期看,贸易条件是人民币实际有效汇率和实际汇率的原因,贸易条件的恶化(改善)会使人... 基于1978-2006年数据,运用协整检验、因果检验和向量误差修正模型,考察了人民币实际有效汇率、实际汇率和名义汇率与贸易条件之间的长期、短期关系:从长期看,贸易条件是人民币实际有效汇率和实际汇率的原因,贸易条件的恶化(改善)会使人民币实际有效汇率和实际汇率贬值和(升值),贸易条件与名义汇率之间不存在因果关系;从短期看,贸易条件与实际有效汇率的关系更密切。没有证据标明人民币升值会改善贸易条件。 展开更多

关键词 贸易条件 人民币汇率 协整检验 因果检验

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基于时空双维度的公路交通基础设施与经济发展关系

10

作者 郭琳 刘浩志 +1 位作者 周育名 莫振涛 《长安大学学报（自然科学版）》 CAS CSCD 北大核心 2024年第4期119-129,共11页

为揭示省际视角下公路交通基础设施投入与区域国民生产总值(GDP)增长之间的关系,以湖南省14个市州2004~2022年的市级面板数据为例,构建了协整模型和空间计量模型,分析湖南省区域公路交通基础设施投入与经济发展的协整关系,以及基于多种... 为揭示省际视角下公路交通基础设施投入与区域国民生产总值(GDP)增长之间的关系,以湖南省14个市州2004~2022年的市级面板数据为例,构建了协整模型和空间计量模型,分析湖南省区域公路交通基础设施投入与经济发展的协整关系,以及基于多种空间权重下的空间溢出效应,分析湖南省经济协调发展的影响因素。研究结果表明:在对面板数据的协整分析中发现,GDP与公路交通基础设施投入之间具有长期均衡稳定的关系,等级公路里程和公路交通基础设施投资对本区域的经济增长没有正向的促进作用;若忽略空间权重矩阵的作用,会放大交通基础设施投入对区域经济增长的贡献;全省区域内生产总值存在显著的空间自相关性,且在经济距离权重下的空间自相关性最为突出,但省内资源的过度集中造成了城市空间自相关性减弱的现象;在邻近空间矩阵Wij_cont和经济距离矩阵Eij_eco下,公路交通基础设施投入对经济增长的影响效应显著为负,这可能与省域内交通水平与经济发展的不均衡有关;在2种空间权重矩阵下,资本存量和劳动力水平均对经济发展有正向影响,且影响系数比重较大。研究结果可为中国中西部相似交通特点的地区提供参考,为合理确定区域公路交通基础设施的规划提供一定的依据。 展开更多

关键词 交通工程 公路交通基础设施 区域经济 协整模型 空间计量模型 空间溢出效应

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基于向量自回归模型的北京蔬菜价格波动原因分析 被引量：3

11

作者 辛士波 王笛 孔灵昕 《北方园艺》 CAS 北大核心 2018年第12期182-190,共9页

基于新一轮政府"菜篮子"系统工程的背景,以北京20种蔬菜价格为例,试图从实证的角度探讨向量自回归模型应用到蔬菜价格波动研究的可行性。结果表明:向量自回归模型可应用于蔬菜价格波动研究,但受价格数据的影响,并不是所有的... 基于新一轮政府"菜篮子"系统工程的背景,以北京20种蔬菜价格为例,试图从实证的角度探讨向量自回归模型应用到蔬菜价格波动研究的可行性。结果表明:向量自回归模型可应用于蔬菜价格波动研究,但受价格数据的影响,并不是所有的蔬菜价格可运用向量自回归模型;向量自回归模型的分析结果可明确给出相关蔬菜价格的内在关联性大小,基于该研究所涉及蔬菜价格,其内在关联性排序为苦瓜>豆王>绿菜花>茄子>黄瓜>莴笋。 展开更多

关键词 蔬菜价格 联动效应 协整模型 向量自回归模型

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协整模型的配对交易策略优化 被引量：3

12

作者 邢恩泉 尹涛 《经济数学》 2015年第1期65-69,共5页

对基于协整理论的配对交易策略进行了改进.改进后的模型利用计算机能够快速循环运算的特点,循环查找最优配对组合与建仓阈值,使模型能够快速运用到各类资产及多种数据频率的配对交易中,具有根据数据变化进行自我动态修正的功能.

关键词 协整模型 配对交易 遍利性

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马尾松纯林叶面积指数和平均树高的协整模型研究 被引量：3

13

作者 王传立 李建军 王萍 《西部林业科学》 CAS 北大核心 2013年第4期41-45,共5页

依据森林资源二类调查,在全面踏查的基础上,分别于2006年、2008年和2012年调查了岳麓山马尾松纯林11块样地,地位指数为16,年龄为12～32年,并对其进行了叶面积指数与平均树高的分析。结果表明,通过ADF检验分析可知,叶面积指数为I(2),平... 依据森林资源二类调查,在全面踏查的基础上,分别于2006年、2008年和2012年调查了岳麓山马尾松纯林11块样地,地位指数为16,年龄为12～32年,并对其进行了叶面积指数与平均树高的分析。结果表明,通过ADF检验分析可知,叶面积指数为I(2),平均树高为I(2),它们具有协整关系。采用Engle和Granger提出的两步检验法检验,叶面积指数对平均树高的回归方程非均衡误差是平稳的,它们的长期均衡方程为:lny t=1.246 7 lnx t-0.282 2+εt,根据Hendry提出的方法建立短期误差修正方程为:△lny t=0.750 8+0.030 7△lnx t-1.138 8εt-1。叶面积指数对平均树高的长期弹性系数为1.246 7,短期弹性系数为0.030 7,误差修正系数为-1.138 8,表明平均树高对长期均衡的短暂偏离,要在下一期进行反向修正。该模型系统具有良好的拟合性,模型决定系数R2=0.859 1,模型显著性水平P=0.000 0。从模型分析可以得到林分叶面积指数的适当调整有利于林分平均树高的生长,在马尾松次生林经营中多注重叶面积的培育,有助于叶面积发育和树高的生长,最终促进整个林分的生长。 展开更多

关键词 马尾松 协整模型 叶面积指数 平均树高 误差修正模型

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我国光伏产品出口贸易影响因素的实证分析 被引量：1

14

作者 陈玉山 张智璇 《中国商论》 2023年第14期69-72,共4页

光伏产业作为我国的新兴产业,一直受到政府的支持。本文利用钻石模型理论,运用Eviews9.0软件构建我国光伏产品出口影响因素协整模型,并进行实证分析。结果显示:光伏产品出口额与高科技专利授权量呈正相关,与工业固定资产投资额和规模以... 光伏产业作为我国的新兴产业,一直受到政府的支持。本文利用钻石模型理论,运用Eviews9.0软件构建我国光伏产品出口影响因素协整模型,并进行实证分析。结果显示:光伏产品出口额与高科技专利授权量呈正相关,与工业固定资产投资额和规模以上工业企业从业人员平均人数呈负相关;短期受到高科技专利授权量的正向波动影响。为此,本文提出鼓励专利申请及科技创新、加强光伏产品内需运用、加强国内相关科技人才的培养等建议,以期为我国光伏产业的发展提供一定参考。 展开更多

关键词 光伏产品 钻石模型 出口贸易 协整模型

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经济计量方法上的突破——解读2003年度诺贝尔经济学奖

15

作者 周战强 《河南教育学院学报（哲学社会科学版）》 2004年第5期62-66,共5页

2 0 0 3年度诺贝尔经济学奖由罗伯特·恩格尔和克莱夫·格兰杰共同获得。恩格尔因提出的自回归条件异方差 (ARCH)模型可以处理经济时间序列的时变波动性而获奖 。

关键词 格兰杰 协整模型 恩格尔 ARCH模型

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股指期货的数据频率对统计套利绩效的影响研究--基于动态预测区间的择时交易机制 被引量：2

16

作者 张震 徐晟 《科学决策》 CSSCI 2017年第2期61-75,共15页

为了研究股指期货的数据频率对统计套利的绩效影响,本文提出了动态预测区间的择时交易机制。在实证检验中分别运用OLS恒定波动策略,GARCH时变波动策略与之比较。研究结果表明,在样本区间内外,动态预测区间模型各项指标均是最好的。其次... 为了研究股指期货的数据频率对统计套利的绩效影响,本文提出了动态预测区间的择时交易机制。在实证检验中分别运用OLS恒定波动策略,GARCH时变波动策略与之比较。研究结果表明,在样本区间内外,动态预测区间模型各项指标均是最好的。其次,在确保交易过程中发出的信号始终处于有效状态的情况下,随着使用的数据频率趋向高频,可套利次数增多,同时持有期的收益率升高,而单次套利的最大回撤比例也有增加,说明采用高频数据套利将会牺牲一部分收益能力的稳定性来换取绝对收益量的增加。 展开更多

关键词 协整模型:GARCH模型 均值回复 中高频 动态预测区间

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新疆对外直接投资与经济增长的因果关系检验 被引量：2

17

作者 顾丽华 《淮阴工学院学报》 CAS 2015年第4期42-47,共6页

随着新疆对外直接投资的步伐加快，对外直接投资能否促进新疆经济增长成为值得探讨的主题。利用1997年一2014年期间的新疆时间数列数据，使用协整模型和格兰杰因果关系模型对对外直接投资与经济增长之间的关系进行了实证分析。结果表明... 随着新疆对外直接投资的步伐加快，对外直接投资能否促进新疆经济增长成为值得探讨的主题。利用1997年一2014年期间的新疆时间数列数据，使用协整模型和格兰杰因果关系模型对对外直接投资与经济增长之间的关系进行了实证分析。结果表明，对外直接投资对新疆经济增长有着长期的推动作用。为此，新疆要明确对外直接投资，抓住“丝绸之路经济带”对新疆对外直接投资企业带来的机遇，促进新疆经济增长。 展开更多

关键词 对外直接投资 协整模型 经济增长 格兰杰因果关系 新疆

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基于协整模型的支柱产业关联度研究——以河源电气机械和计算机通信制造业为例 被引量：2

18

作者 李晓娜 《北京财贸职业学院学报》 2019年第2期26-30,25,共6页

支柱产业为一个地区可以带动其他产业发展、规模大、产值高的产业,大力发展和培育支柱产业可以带动地区经济发展。本文以河源地区为例,选取了电气机械制造业和计算机通信设备制造业两大产业来研究其产业关联度,研究结果表明,电气机械制... 支柱产业为一个地区可以带动其他产业发展、规模大、产值高的产业,大力发展和培育支柱产业可以带动地区经济发展。本文以河源地区为例,选取了电气机械制造业和计算机通信设备制造业两大产业来研究其产业关联度,研究结果表明,电气机械制造业和通信设备制造业受到其他产业的波动影响较小,而对其他产业的带动影响较大。 展开更多

关键词 支柱产业 格兰杰因果检验 协整模型

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江苏省民营企业出口贸易与经济增长的协整分析 被引量：2

19

作者 李夏玲 《江苏理工学院学报》 2014年第1期25-29,共5页

自上世纪90年代以来,民营企业对外贸易已经成为江苏省经济发展新的增长点。通过对江苏省民营企业出口和经济增长之间的关系进行协整分析和误差修正模型分析发现,无论是从长期来看还是从短期来看,民营企业出口对江苏省经济增长均有正向... 自上世纪90年代以来,民营企业对外贸易已经成为江苏省经济发展新的增长点。通过对江苏省民营企业出口和经济增长之间的关系进行协整分析和误差修正模型分析发现,无论是从长期来看还是从短期来看,民营企业出口对江苏省经济增长均有正向拉动作用。 展开更多

关键词 民营企业 出口贸易 经济增长 江苏省 协整分析

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山东省物流集聚与产业结构升级实证研究——基于协整模型分析 被引量：2

20

作者 赵蕾 董会忠 曾文霞 《山东商业职业技术学院学报》 2020年第3期6-10,29,共6页

物流集聚现已成为增强区域产业竞争力的重要方面。基于2004-2017年山东省17地市面板数据对物流产业区位熵进行计算,在此基础上以物流产业区位熵作为核心解释变量,通过协整、误差修正模型分析山东省物流集聚与产业结构变迁的关系。研究... 物流集聚现已成为增强区域产业竞争力的重要方面。基于2004-2017年山东省17地市面板数据对物流产业区位熵进行计算,在此基础上以物流产业区位熵作为核心解释变量,通过协整、误差修正模型分析山东省物流集聚与产业结构变迁的关系。研究发现山东省物流集聚与产业结构升级之间存在长期均衡关系,物流集聚增长1%,对产业结构升级的影响会上升4.62%,物流集聚与产业结构长期均衡对短期波动具有一定的调整力度,对此提出推动山东省产业结构升级的建议。 展开更多

关键词 物流集聚 产业结构 面板数据 协整模型 误差修正

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